Examkin

Question

Difficulty: HardNakit Bütçesi Hazırlama ve Analizi

Kuzey Marmara Gıda Sanayi A.Ş., 20262026 yılı Ağustos ayına ilişkin nakit bütçesi hazırlamaktadır. İşletmenin satış ve tahsilat politikalarına ilişkin veriler aşağıda verilmiştir:

- Haziran ayı gerçekleşen satışlar: 400.000 TL400.000 \text{ TL}
- Temmuz ayı gerçekleşen satışlar: 500.000 TL500.000 \text{ TL}
- Ağustos ayı tahmini satışlar: 600.000 TL600.000 \text{ TL}

İşletme, satışlarının %40\%40'ını satışın yapıldığı ay peşin, %50\%50'sini bir ay sonra, kalan %10\%10'unu ise iki ay sonra tahsil etmektedir.

Ağustos ayında gerçekleşmesi planlanan nakit çıkışları ve diğer bilgiler şöyledir:
- Hammadde alımları: 320.000 TL320.000 \text{ TL} (Tamamı peşin ödenmektedir)
- Faaliyet giderleri: 140.000 TL140.000 \text{ TL} (Bu tutarın içinde 30.000 TL30.000 \text{ TL} amortisman gideri bulunmaktadır)
- Kurumlar vergisi taksiti: 40.000 TL40.000 \text{ TL}
- Nakit temettü ödemesi: 50.000 TL50.000 \text{ TL}

İşletmenin 1 Ag˘ustos1 \text{ Ağustos} itibarıyla nakit mevcudu 25.000 TL25.000 \text{ TL}'dir ve yönetim, acil durumlar için her ay sonunda en az 50.000 TL50.000 \text{ TL} asgari nakit bakiyesi bulundurulmasını zorunlu kılmıştır.

Bu verilere göre, işletmenin Ağustos ayı sonu itibarıyla nakit durumu ve ek finansman gereksinimi hakkında aşağıdakilerden hangisi doğrudur?

  1. 15.000 TL15.000 \text{ TL} ek finansmana ihtiyaç vardır.Answer
  2. B
    45.000 TL45.000 \text{ TL} ek finansmana ihtiyaç vardır.
  3. C
    40.000 TL40.000 \text{ TL} ek finansmana ihtiyaç vardır.
  4. D
    25.000 TL25.000 \text{ TL} nakit fazlası vardır.
  5. E
    75.000 TL75.000 \text{ TL} ek finansmana ihtiyaç vardır.

Answer

İşletmenin nakit giriş ve çıkışları hesaplandıktan sonra, dönem sonu nakit bakiyesini asgari 50.000 TL50.000 \text{ TL} seviyesine getirebilmek için 15.000 TL15.000 \text{ TL} ek finansmana ihtiyacı vardır.
Doğru sonuca ulaşmak için üç temel kural uygulanmalıdır: 1) Satış tahsilatları geçmiş aylardan sarkan yüzdelerle toplanarak 530.000 TL530.000 \text{ TL} bulunmalıdır. 2) Amortisman (30.000 TL30.000 \text{ TL}) nakit çıkışı yaratmadığı için toplam giderden düşülerek nakit çıkışları 520.000 TL520.000 \text{ TL} hesaplanmalıdır. 3) Net nakit akışı (+10.000 TL+10.000 \text{ TL}) ile dönem başı mevcudu (25.000 TL25.000 \text{ TL}) toplanıp, ulaşılması gereken minimum 50.000 TL50.000 \text{ TL} hedeften çıkarıldığında 15.000 TL15.000 \text{ TL} ek finansman ihtiyacı olduğu görülür.

Step-by-Step Solution

1
Ağustos ayındaki toplam nakit girişlerini hesaplayın.
Nakit Girişleri = 530.000 TL530.000 \text{ TL}
Ağustos peşinatı (600.000×0,40=240.000600.000 \times 0,40 = 240.000), Temmuz'dan 1 ay gecikmeli tahsilat (500.000×0,50=250.000500.000 \times 0,50 = 250.000) ve Haziran'dan 2 ay gecikmeli tahsilat (400.000×0,10=40.000400.000 \times 0,10 = 40.000) toplanmalıdır.
2
Ağustos ayındaki nakit çıkışlarını, nakit gerektirmeyen kalemleri (amortisman) dışlayarak hesaplayın.
Nakit Çıkışları = 520.000 TL520.000 \text{ TL}
Hammadde (320.000320.000) + Nakit Faaliyet Gideri (140.000−30.000=110.000140.000 - 30.000 = 110.000) + Vergi (40.00040.000) + Temettü (50.00050.000) toplanır.
3
Net nakit akışını ve finansman öncesi dönem sonu kümülatif nakit bakiyesini bulun.
Finansman Öncesi Bakiye = 35.000 TL35.000 \text{ TL}
Net Nakit Akışı (530.000−520.000=+10.000 TL530.000 - 520.000 = +10.000 \text{ TL}) ile Dönem Başı Bakiyesi (25.000 TL25.000 \text{ TL}) toplanarak elde edilir.
4
Asgari (minimum) hedef nakit bakiyesini sağlayacak ek finansman ihtiyacını hesaplayın.
Ek Finansman İhtiyacı = 15.000 TL15.000 \text{ TL}
Hedeflenen bakiye (50.000 TL50.000 \text{ TL}), elde kalan bakiyeden (35.000 TL35.000 \text{ TL}) çıkarılarak ne kadar krediye ihtiyaç duyulduğu bulunur.

Key Concept

Nakit Bütçesinde Tahsilat Gecikmeleri ve Amortismanın Dışlanması
Rate this question

Topics

Nakit Bütçesi Hazırlama ve Analizi

More questions from this topic