Examkin

Soru

Zorluk: OrtaFaaliyet (Verimlilik) Oranları

Ulusal çapta faaliyet gösteren bir yapı market zincirine ait dönem sonu finansal veriler aşağıdaki tabloda sunulmuştur:

Finansal KalemlerTutar (TL)
Net Satışlar21.600.000
Satışların Maliyeti14.400.000
Dönen Varlıklar Toplamı7.000.000
Stoklar2.400.000
Ticari Borçlar1.600.000
Kasa ve Bankalar (Hazır Değerler)1.000.000

(Not: Dönen varlıklar sadece hazır değerler, ticari alacaklar ve stoklardan oluşmaktadır. Şirketin bilanço kalemlerinde yıl içi dalgalanma olmadığı varsayılacaktır. Bir yıl 360 gün olarak dikkate alınacaktır.)

Yukarıdaki verilere göre, bu işletmenin nakit döngüsü (nakit dönüşüm süresi) kaç gündür?

  1. A
    60
  2. 80Cevap
  3. C
    110
  4. D
    120
  5. E
    160

Cevap

İşletmenin nakit döngüsü 80 gündür.
Faaliyet oranları kullanılarak öncelikle şirketin alacak tahsil, stokta kalma ve borç ödeme süreleri bulunmalıdır. Dönen varlıklar toplamı bilindiğinden ticari alacaklar 7.000.000−3.400.000=3.600.0007.000.000 - 3.400.000 = 3.600.000 TL olarak hesaplanır. Alacak devir hızı 21.600.0003.600.000=6\frac{21.600.000}{3.600.000} = 6, alacak tahsil süresi 360/6=60360 / 6 = 60 gündür. Stok devir hızı 14.400.0002.400.000=6\frac{14.400.000}{2.400.000} = 6, stokta kalma süresi 360/6=60360 / 6 = 60 gündür. Borç devir hızı 14.400.0001.600.000=9\frac{14.400.000}{1.600.000} = 9, borç ödeme süresi 360/9=40360 / 9 = 40 gündür. Nakit döngüsü 60+60−40=8060 + 60 - 40 = 80 gün olarak bulunur.

Adım Adım Çözüm

1
Ticari alacak tutarının hesaplanması
Ticari Alacaklar = 7.000.000−(2.400.000+1.000.000)=3.600.0007.000.000 - (2.400.000 + 1.000.000) = 3.600.000 TL
Dönen varlıkların sadece üç kalemden oluştuğu belirtildiğinden, alacak tutarı toplamdan diğer ikisinin çıkarılmasıyla bulunur.
2
Alacak tahsil süresinin hesaplanması
Alacak Devir Hızı = 21.600.000/3.600.000=621.600.000 / 3.600.000 = 6. Tahsil Süresi = 360/6=60360 / 6 = 60 gün.
Alacakların tahsil süresini bulmak için net satışlar ticari alacaklara bölünerek devir hızı bulunur ve 360 güne oranlanır.
3
Stokta kalma süresinin hesaplanması
Stok Devir Hızı = 14.400.000/2.400.000=614.400.000 / 2.400.000 = 6. Stokta Kalma Süresi = 360/6=60360 / 6 = 60 gün.
Stokların nakde dönüşme süresini bulmak için satışların maliyeti stoklara bölünür ve 360 güne oranlanır.
4
Borç ödeme süresinin hesaplanması
Borç Devir Hızı = 14.400.000/1.600.000=914.400.000 / 1.600.000 = 9. Borç Ödeme Süresi = 360/9=40360 / 9 = 40 gün.
Borçların ortalama ödeme süresi için satışların maliyeti (veya alışlar) ticari borçlara bölünerek devir hızı bulunur ve 360 güne oranlanır.
5
Nakit döngüsünün hesaplanması
Nakit Döngüsü = 60+60−40=8060 + 60 - 40 = 80 gün.
Nakit döngüsü, stokta kalma süresi ile alacak tahsil süresinin toplamından borç ödeme süresinin çıkarılmasıyla elde edilir.

Anahtar Kavram

Nakit Döngüsü ve Faaliyet Oranları
Bu soruyu puanla

Konular

Faaliyet (Verimlilik) Oranları

Bu konudan daha fazla soru